随着上市公司一季报逐步增多，QFII持仓情况也逐渐揭晓。《证券日报》记者根据同花顺数据统计发现，截至4月14日收盘，在已披露2021年一季报的上市公司中，有6家公司的前十大流通股股东中出现QFII的身影，合计持股市值为28.41亿元。其中，3家公司股票在今年一季度成为QFII新进增持的重点标的。
对此，接受《证券日报》记者采访的私募排排网未来星基金经理胡泊表示，“当前市场货币流动性依然是在边际收紧，外部和国内行业政策也有风险存在，所以短期来看整体市场风险因素较多。尽管如此，在当前位置，海外资金连续布局的积极性在不断增强，会对市场形成利多因素，预计二季度市场大概率会呈现震荡整理态势。建议投资者重点关注上市公司年报和一季报情况，随着年报和一季报的陆续披露，市场进入到了对前期机构集中持仓股预期修正的阶段，QFII增持的业绩稳定增长龙头股值得关注。”
具体来看，截至今年一季度末，上述获QFII新进增持的个股中，QFII新进持有高能环境、佳创视讯等2只个股，持股数量分别为915.28万股、316.04万股;QFII继续对回天新材加仓操作，QFII增持数量为3871.90万股，最新持股数量为4339.45万股。
与此同时，截至今年一季度末，万华化学、健帆生物、深南电路等3只个股被QFII减持，但QFII持股数量均超百万股，持股数量分别为965.54万股、1258.78万股、132.07万股。
良好的业绩表现或许是QFII今年一季度持仓的重要动力。统计显示，上述6家公司中，除深南电路今年一季度净利润出现同比下降之外，其余的5家公司今年一季度净利润均实现同比增长。万华化学、佳创视讯报告期内实现净利润同比翻番，高能环境、健帆生物、回天新材等3家公司2021年一季度净利润也均实现同比增长30%以上。
可以看到，QFII重仓股4月份以来股价表现同样较好，有4只个股期间股价实现上涨，占比近七成。分别为健帆生物(17.04%)、佳创视讯(10.22%)、高能环境(9.38%)和回天新材(6.30%)。
对于后市的投资逻辑，富荣基金研究部总监郎骋成对《证券日报》记者表示，“近日周期类品种一季报预期是板块走强的重要支撑，行业比较来看短期业绩较为占优，但市场对大宗商品上涨的持续性有较大分歧，预计4月份一季报后板块的波动也将加大。近期高位的‘核心资产’开始走弱并且对业绩超预期反应平淡，低于预期则大幅下跌，估值高位仍然是制约‘核心资产’的重要因素，市场目前预期将边际下滑，‘核心资产’仍然承压。中期来看企业盈利仍将持续向好，维持市场区间震荡的判断，但预计随着4月份一季度业绩的密集披露，市场一季报行情也将进入尾声。仍然建议保持耐心，战略上防守为主，关注受益于中上游涨价的周期龙头、产能转移的中游制造板块，以及低估值的银行股。”
“随着经济进入复苏繁荣进程，市场利率慢慢抬升，利率的抬升对高估值的机构持仓股市场承压。而券商、保险、有色、煤炭、钢铁等顺周期行业估值极低，投资价值巨大，市场风格正在转换。”芬德资本首席策略师陈杰城对《证券日报》记者表示。
粤开证券表示，在政策面、资金面和基本面多重利好支撑下，A股中长期仍处在上行趋势中。随着估值压力的逐步消化及市场风险偏好的提升，市场有望在震荡中上行。配置方向上，建议关注海南主题板块、业绩超预期和低估顺周期三条主线：1.关注海南主题板块投资机会。2.关注低估值绩优股投资机会。3.关注低估顺周期行业。从目前一季报业绩预告来看，以化工为代表的顺周期行业表现更为占优。在经济持续复苏的大背景下内外需将实现共振，带动需求回暖，重点关注化工、有色、机械等板块。
表：今年一季度获QFII持仓的个股一览
(赵子强 任世碧)
