2021年证券行业实现净利润1911亿元 财富管理转型持续推进

在市场期盼中，证券行业去年经营成绩单揭晓。近日，中国证券业协会对证券公司2021年度未审计经营数据进行了统计，并于2月25日公布了证券公司年度经营数据。2021年，全行业140家证券公司实现营业收入5024.10亿元，实现净利润1911.19亿元，较2020年同期增长12%和21%。业绩稳健增长、向财富管理转型、服务实体经济、践行社会责任等成为亮眼标签。

投行业务净收入近700亿元

证券公司作为资本市场重要中介机构，是连接实体企业与资本市场的重要纽带。其经营状况与行业环境、股权融资规模等因素密切相关。

从2021年市场景气度看，注册制改革稳步推进和北京证券交易所设立，推动资本市场股权融资规模再创新高。国家统计局近日发布的2021年国民经济和社会发展统计公报显示，2021年全年，沪深交易所首次公开发行上市A股481只，筹资5351亿元，比2020年增加609亿元;沪深交易所A股再融资11391亿元。北京证券交易所公开发行股票11只，筹资21亿元。2021年，各类主体通过沪深交易所发行债券筹资86553亿元，比2020年增加1776亿元。

融资规模增长的背后，离不开证券公司的积极参与。2021年，证券行业积极践行新发展理念，服务实体经济取得新成效。从IPO情况看，去年证券公司共服务481家企业完成境内首发上市，融资金额达到5351.46亿元，分别同比增加87家、增长13.87%。其中，在科创板首发上市的“硬科技”企业有162家，融资2029.04亿元;在创业板首发上市的成长型创新创业企业有199家，融资1475.11亿元。科创板和创业板首发上市家数占全年IPO家数的75.05%，融资金额占全年IPO融资总额的65.48%，有效引导资本支持科技创新。

再融资方面，2021年证券公司服务527家境内上市公司实现再融资，融资金额达到9575.93亿元，分别同比增加132家、增长8.10%。债券承销方面，全年证券公司承销债券15.23万亿元，同比增长12.53%。

2021年，证券公司共实现投资银行业务净收入699.83亿元，同比增长4.12%。

分析人士认为，近年来，注册制和北京证券交易所设立等资本市场改革的落地和实施进一步提升了企业上市热情，A股年度IPO数量实现增长，带动投行业务增长。

财富管理转型持续推进

2021年，资产管理和财富管理成为成长性最高的业务条线。当前，向财富管理转型已成为证券公司重要战略方向。证券业2021年度经营数据显示，证券行业持续推进财富管理转型，服务居民财富管理能力不断提升。

从资管业务看，2021年年末，证券行业资产管理业务规模为10.88万亿元，同比增长3.53%，尤其以主动管理为代表的集合资管规模大幅增长112.52%达到3.28万亿元。全年实现资管业务净收入317.86亿元，同比增长6.10%。

而在财富管理业务方面，2021年证券行业代理销售金融产品净收入206.90亿元，同比增长高达53.96%，收入占经纪业务收入的13.39%，占比提升3.02个百分点。2021年全行业实现投资咨询业务净收入54.57亿元，同比增长13.61%。

与此同时，证券公司客户基础不断扩大。数据显示，截至2021年年末，证券行业为客户开立A股资金账户数为2.98亿个，同比增长14.89%，客户交易结算资金期末余额(含信用交易资金)1.90万亿元，较上年末增长14.66%。

对于过去一年业绩增长的原因，多家券商提到了财富管理业务的贡献。光大证券在其2021年年度业绩预增公告中表示，2021年业绩增长主要原因是由于公司财富管理业务收入、机构业务收入、债券承销及交易业务收入等均较上年同期实现增长。国联证券在业绩预增公告中表示，2021年公司泛财富管理体系初见雏形，业务结构更加多元，公司盈利能力持续增强。

华创证券分析师认为，从2021年全年业绩来看，财富管理仍是最大的市场增量，看好券商财富管理业务长期发展机会。衍生品业务、“投资+投行”联动等是重资本业务转型的重要抓手。

市场稳健发展带动业绩向好

从整体经营情况看，2021年证券行业业绩稳健增长，资本实力不断增强。统计显示，去年全行业140家证券公司实现营业收入5024.10亿元，实现净利润1911.19亿元。截至2021年年末，证券行业总资产为10.59万亿元，净资产为2.57万亿元，较上年末分别增长19.07%、11.34%。

截至2月28日，按申万行业分类，共有14家券商发布业绩快报，营业收入、归母净利润均实现增长。其中，中信证券的营业收入、归母净利润目前均排名第一，营业收入达765.7亿元，同比增长40.80%;归母净利润达229.79亿元，同比增长54.2%。增幅方面，在公布业绩快报的上市券商中，归母净利润增幅最高的是中原证券，同比增长385.57%。此外，目前共有14家券商发布了2021年业绩预告，其中13家券商业绩预喜。

在披露业绩预告或快报的券商中，不少券商将2021年的业绩向好归因于资本市场的稳健发展。如中信证券表示，国内经济克服疫情影响、持续向好，资本市场蓬勃发展，公司2021年投资银行、资产管理等各项业务均衡发展、稳步增长。东方证券表示，2021年，国内资本市场交投活跃，多项市场指标创历史新高，公司积极把握市场机遇，各项业务稳中向好，经营业绩显著增长。

值得一提的是，在业绩增长的同时，证券行业还在积极践行社会责任，接续助力乡村振兴。2021年，证券行业发起促进乡村振兴公益行动，持续巩固拓展“一司一县”结对帮扶成果。截至2021年底，共有102家证券公司结对帮扶323个脱贫县;已有60家证券公司参与促进乡村振兴公益行动，承诺出资3.4亿元，以巩固脱贫成果为重点，积极开展助学、助老、助残、助医、助困等公益行动。(杨毅)